Немного новостей из поднебесной от TheInformation: — DeepSeek достигли ARR в $1B (ARR = выручка за последний месяц, умноженная на 12, то есть сколько они заработают за год, если спрос не изменится). У OpenAI последние цифры были в районе $40B, у Anthropic $65B, но обе скорее всего выросли после успешных недавних релизов.
— к концу октября DeepSeek планирует привлечь новый раунд инвестиций в размере $7.5B при оценке $75B. Это уже существенные цифры, хоть и всё равно на порядок меньше американских конкурентов.
— Рост выручки DeepSeek частично обусловлен повышением цен в прошлом месяце, в результате которого стоимость моделей для клиентов увеличилась в 2.3–4.5 раз (но даже при этом они остаются очень дешевыми). В июле писали, что ARR был порядка $400M-$500M.
— валовая маржа компании в начале года была 82.9% — то есть даже при очень дешевых моделях они всё ещё имели огромную наценку.
— DeepSeek продолжает направлять большую часть своих ресурсов на разработку новых моделей. Компания выделяет более 70% своих вычислительных мощностей на обучение моделей, оставляя менее 30% для инференса под API и клиентов. Но без роста количества мощностей продолжать наращивать выручку будет сложно (без повышения цен на модели).
— компания исследует возможность использования игровых видеокарт Nvidia вместо серверных для разворачивания моделей. Такие GPU сильно дешевле.
— Ранее в этом месяце компания Z.ai (авторы моделей серии GLM) сообщили, что их ARR достиг $1,8B. Другой китайский конкурент, MiniMax, заявил, что ARR вырос до $800M в августе со 150 миллионов долларов в феврале.
— Для DeepSeek одной из самых больших проблем на будущее является обеспечение достаточного количества вычислительных ресурсов для обучения новых моделей в условиях экспортных ограничений США на передовые чипы Nvidia.
— The Information во вторник сообщили, что китайский интернет-регулятор расследует деятельность DeepSeek и Moonshot AI после того, как Anthropic заявила, что обе компании передавали конфиденциальные данные пользователей моделям Claude (💳)